يركز التجار والناقلات وأقوى الحكومات في العالم بشكل متزايد على سؤال واحد يتعلق بسوق النفط هل تستطيع سلسلة التوريد الخاصة بصناعة النفط التعامل مع أشد العقوبات المفروضة على الصادرات الروسية في التاريخ
أسطول ضخم من ناقلات النفط مكدّس بمالكين مجهولين لخدمة مصالح موسكو. الجدل الدبلوماسي المكثف بين زعماء الولايات المتحدة لتخفيف عقوبات الاتحاد الأوروبي القاسية مستمر منذ شهور، لكن الوقت يمر.
مع بقاء حوالي ستة أسابيع قبل أن تدخل إجراءات التكتل حيز التنفيذ، لا يوجد وضوح يذكر حول ما إذا كانت هذه التحركات ستكون كافية حقًا لمساعدة ثالث أكبر منتج للنفط في العالم على تحويل الكثير من إنتاجه إلى المشترين لدرء صدمة العرض.
دقّت الولايات المتحدة ناقوس الخطر منذ أشهر من أن عقوبات أوروبا ضد روسيا يمكن أن تخلق صدمة من شأنها الالتفاف على العقوبات.
حثت واشنطن الشركات على الوصول إلى خدمات الاتحاد الأوروبي – وخاصة التأمين – لتجنب ارتفاع الأسعار قبل انتخابات التجديد النصفي في نوفمبر. للقيام بذلك، سيتعين على المشترين التوقيع على سقف أسعار النفط المثير للجدل.
شبكة معقدة
ما يبدو مؤكدًا هو أن معظم التدفقات الروسية يتم التعامل معها من خلال شبكة معقدة – وغالبًا ما تكون سرية – من السفن والمالكين والموانئ والممرات الآمنة التي تهيمن عليها كيانات لا تزال على استعداد للقيام بأعمال تجارية مع روسيا.
قال كريستيان إنجرسليف، الرئيس التنفيذي لشركة Maersk Tankers A / S “إذا نظرت إلى عدد السفن التي تم بيعها إلى مشترين غير معروفين في الأشهر الستة الماضية، فمن الواضح جدًا أنه يتم إنشاء أسطول لنقلها”.
قبل الخامس من كانون الأول (ديسمبر)، عندما يستعد الاتحاد الأوروبي لحظر الواردات الروسية والتوقف عن توفير الشحن والتمويل والتغطية التأمينية للتجارة ذات الصلة، فإن السؤال الرئيسي هو ما إذا كان سيكون هناك عدد كافٍ من السفن.
240 سفينة
يقدر سمسار السفن Braemar أن العديد من السفن المباعة مؤخرًا ستحتاج إلى إضافتها إلى 240 سفينة لدعم أربعة ملايين برميل يوميًا من الصادرات الروسية إلى الشرق الأقصى – 102 Aframaxes و 58 Suezmaxes و 80 ناقلة نفط كبيرة جدًا – والتي كانت على مدار الماضي تم نقل النفط العام. الخام الإيراني والفنزويلي لتشكيل أسطول الظل الكبير الذي سيدعم موسكو.
قال أنوب سينغ، رئيس أبحاث الناقلات في برايمار “منذ الحرب حتى الموعد النهائي في الخامس من كانون الأول (ديسمبر)، ارتفعت التجارة في الناقلات من قبل شركات لم تذكر اسمها مقرها في دول مثل هونج كونج وسنغافورة وقبرص”.
العديد منها عبارة عن سفن قديمة وستجد طريقها إلى أسطول الظل، حيث يزود مالك السفينة الروسي Sovcomflot PJSC بعض الناقلات أيضًا.
من سفينة إلى أخرى
بالإضافة إلى ذلك، من شبه المؤكد أن تكون هناك زيادة في عمليات إعادة الشحن من سفينة إلى أخرى – حيث يتم نقل البضائع من ناقلة إلى أخرى في البحر.
ويرجع ذلك إلى مخاطر العقوبات في التعامل مع الصادرات مباشرة من الموانئ الروسية والحاجة إلى تفريغ بعض الشحنات الصغيرة على ناقلات أكبر لرحلات أطول.
ومع ذلك، فإن هذا يمثل تحديًا لوجستيًا، خاصة من بحر البلطيق، أكبر منطقة تصدير لروسيا.
في عمليات النقل من سفينة إلى أخرى، تقوم السفينة بمناورة سفينة إلى جانب آخر وتوصيل أنبوب للسماح بضخ الشحنة بين الناقلتين.
يمكن أن يستمر لمدة تصل إلى يومين ويفضل القيام به في أهدأ مياه ممكنة في الطقس الجيد. قد يتضمن بعضها عملية متعددة الخطوات لنقل النفط من ناقلة أولى إلى منشأة تخزين عائمة قبل خطوة أخرى لتحميل البضائع على سفينة أخرى.
عمليات سرية
بينما اعتادت السفن على الإبحار مباشرة إلى المشترين الأوروبيين، يبدو أن آسيا – وخاصة الصين والهند – ستصبح بالتأكيد الوجهات الأولى بعد 5 ديسمبر.
بمجرد دخول العقوبات حيز التنفيذ، من شبه المؤكد أنه سيتم إغلاق البحار الأوروبية أمام ما يسمى بعمليات نقل STS، ولن يكون إجراؤها داخل بحر البلطيق مفيدًا جدًا لروسيا أو مشتريها.
ذلك لأن النفط المتجه إلى آسيا يتم تفريغه بشكل مثالي على ناقلات عملاقة أكبر من أن تخرج من بحر البلطيق مع حمولة على متنها.
بعد تفريغ حمولتها على هذه الناقلة العملاقة، استدارت السفينة الأولى وعادت للحصول على المزيد من النفط الروسي، مما أحدث تأثير البندول.
الملاذات الآمنة
قد تكون مواقع STS هذه ملاذات آمنة أو مياهًا هادئة نسبيًا في أعالي البحار التي لا تقع ضمن السلطات القضائية التي تفرض عقوبات أو قيودًا على الكرملين.
بينما طرح بعض سماسرة السفن مواقع مقترحة محتملة مثل جبل طارق وسبتة، كان لدى البعض الآخر شكوك، مستشهدين بعلاقاتهم مع بريطانيا وإسبانيا التي تحد من التجارة مع روسيا.
يمكن أن يكون خيار النقل STS الآخر في أعالي البحار، حتى في وسط المحيط الأطلسي، حيث تقع المياه خارج الولاية البحرية التي تسيطر عليها الدول الأوروبية.
ركز الشاحنون على منطقة في منتصف شمال المحيط الأطلسي بالقرب من أرخبيل يعرف باسم جزر الأزور، وهي منطقة تتمتع بالحكم الذاتي في البرتغال، كاحتمال واحد.
في حين أن عمليات STS عادة ما تكون مكلفة وتنطوي على درجة معينة من المخاطر، فإن هذه الممارسة ستكون ذات أهمية قصوى لضمان استمرار تدفق النفط الخام الروسي – من الناحية اللوجستية ولمساعدة بعض المشترين في الحفاظ على خصوصية عملياتهم.
في حين أنه ليس من غير المألوف أن تخضع الشحنات من الأنظمة الخاضعة للعقوبات لـ STS، إلا أن الشاحنين لا يستبعدون إمكانية تحويلين – أحدهما داخل بحر البلطيق، والثاني إلى الخارج – لإيصال البراميل إلى السوق.
تداول سريع
في الأشهر الأخيرة، كان هناك نشاط شراء سريع في سوق الناقلات المستعملة، مع التركيز بشكل خاص على نوع وفئة السفن المستخدمة بكثافة في نقل الأورال و ESPO من محطات التصدير الخاصة بهم.
أحد هذه الأنواع من الناقلات هو Aframaxes، أصغر ناقلة دولية كبرى، قادرة على نقل ما يقرب من 650.000 إلى 750.000 برميل من النفط عبر المياه الضحلة وخارج الموانئ الضحلة.
كانت Aframaxes مع قدرات كسر الجليد في دائرة الضوء لأنها ستكون ضرورية لصادرات الأورال من دول البلطيق هذا الشتاء.
لاحظ سماسرة السفن أيضًا زيادة في نشاط التداول لـ Aframaxe من فئة غير الجليد الذين تتراوح أعمارهم بين 15 عامًا وأكثر. ومن المتوقع أن تظهر بعض هذه الناقلات في شرق سيبيريا، حيث ستساعد في شحن خام إسبو الروسي إلى مشترين من بينهم مصافي تكرير صينية وهندية.
تأمين
إذا لم تكن كل هذه الأشياء تمثل تحديًا كافيًا، فإن العديد من هذه المشكلات تتفاقم بسبب الصعوبات في العثور على تأمين متوافق مع معايير الصناعة.
يتم التأمين على معظم الناقلات ضد المخاطر بما في ذلك الانسكابات النفطية من قبل 13 منظمة عضو في المجموعة الدولية لنوادي الحماية والتعويض، والعديد منها يقع في أوروبا. تعني عقوبات الاتحاد الأوروبي أنه سيتعين على شركات الكتلة التوقف عن توفير الغطاء.
بينما لا تستطيع IG نفسها الاعتماد على إعادة التأمين من شركات الاتحاد الأوروبي، لا يزال يتعين على المملكة المتحدة اتباع الاتحاد الأوروبي بالكامل، مما يعني أن بعض التغطية قد تظل متاحة. IG نفسها في لندن.
سقف الاسعار
ومن شأن سقف السعر أن يجعل الخدمات والتأمين الأوروبيين في متناول الشركات الملتزمة بسقف أسعار النفط الروسي. بغض النظر عما إذا كانت روسيا ستتعاون مع برنامج Cap، فإن مشاركة الاتحاد الأوروبي ليست سهلة على الإطلاق.
أولاً، سيتم إدراج شركات الشحن – بما في ذلك الأسطول اليوناني العملاق. بعبارة أخرى، يمكن للتاجر نظريًا أن يستأجر ناقلة يونانية فقط إذا دفع ذلك التاجر سعرًا محددًا للنفط.
ثانيًا، تنص قواعد الاتحاد الأوروبي كما هي عليه حاليًا على أنه في أي مكان في العالم، يجب ألا تتمكن الناقلة من الوصول إلى شركات التأمين وإعادة التأمين التابعة للاتحاد – بالنسبة للبضائع المستقبلية، بما في ذلك غير الروسية – إذا اشتروا إذا كانوا ينقلون نفطًا غير موجود. تم شراؤها تحت السقف.
تعد أوروبا مركزًا للتأمين وإعادة التأمين، والتي بدونها يتعرض المالكون لخطر عدم التأمين ضد مخاطر مثل انسكاب النفط. وهذا يجعل الامتثال لعقوبات الاتحاد الأوروبي – والسقف – مسألة خلافية للغاية وغير مؤكدة لأصحاب الناقلات.
لم يتم حتى الآن إضفاء الطابع الرسمي على تنفيذ الاتحاد الأوروبي للحد الأقصى وهو يعتمد أيضًا على اتخاذ دول مجموعة السبعة الأخرى إجراءات مماثلة.