لم تعوض خسائر يوم الخميس في البيانات الأمريكية، لكنها حافظت على بعض مكاسبها الأسبوعية وصمدت اليوم دون خسائر كبيرة حتى الآن، حيث تحوم الآن في نطاق ضيق صعودًا وهبوطًا في توقعًا لبيانات التوظيف التي ستصدر قريبًا.
تكمن أهمية تقرير التوظيف في كونه محدداً للمستقبل القادم، حيث يعبر عن مدى قوة أو ضعف سوق العمل، ومدى تأثره برفع وتشديد السياسة النقدية، حيث يرغب الاحتياطي الفيدرالي في سوق عمل ضيقة للسيطرة على التضخم والوصول إلى ركود ناعم.
..
الذهب الآن
وارتفع بنسبة صغيرة 0.09٪ إلى مستويات 1834.38 للأوقية. ارتفعت الأسعار بنحو 0.8٪ خلال الأسبوع.
كما تراجعت العقود الآجلة للذهب الأمريكي بشكل طفيف، بنسبة 0.08٪، لتصل إلى مستويات 1،838.80 دولار.
بيانات الأمس
تراجعت أسعار الذهب عند تسوية تداولات اليوم الخميس، مع تصاعد التوقعات بشأن استمرار رفع أسعار الفائدة الأمريكية. كما تأثر المعدن الثمين سلبا بارتفاع عائد سنتين عند 4.45٪، بعد أن أكدت البيانات استمرار قوة سوق العمل، مما يدعم استمرار الاحتياطي الفيدرالي في رفع أسعار الفائدة.
أظهرت بيانات الأمس أن القطاع الخاص الأمريكي أضاف 235 ألف وظيفة في ديسمبر متجاوزا التوقعات البالغة 153 ألف.
كشفت بيانات منفصلة أن مطالبات البطالة الأولية في الولايات المتحدة انخفضت بمقدار 10000 إلى 204000 في الأسبوع المنتهي في 31 ديسمبر.
عند التسوية، انخفض تسليم فبراير بنسبة 1 ٪ أو 18.40 دولارًا أمريكيًا إلى 1840.60 دولارًا للأوقية.
بينما ارتفع من يراقب أداء العملة الأمريكية أمام سلة من ست عملات رئيسية بنسبة 0.7٪ عند 104.968 نقطة.
بيانات مهمة اليوم … نقاط تحول
يتحول تركيز السوق إلى البيانات المقرر إصدارها من قبل وزارة العمل الأمريكية يوم الجمعة.
أعاد عدد قليل من مسؤولي البنك المركزي الأمريكي يوم الخميس تأكيد التزامهم بالكفاح من أجل خفض التضخم إلى هدف 2٪، لكن رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي في سانت لويس جيمس بولارد قال إن عام 2023 قد يشهد أخيرًا بعض الراحة في مكافحة التضخم.
تقلل أسعار الفائدة المرتفعة من جاذبية المعدن الأصفر، وهو تحوط ضد التضخم ولكنه لا يحقق عائدًا.
وقال إدوارد مويا، كبير المحللين في OANDA، في مذكرة “ضعف سوق العمل قاب قوسين أو أدنى، وحتى يحدث ذلك، قد يظل الذهب عالقًا فوق مستوى 1800 دولار”.
بيانات العمالة .. توقعات السوق
تشير توقعات السوق إلى أن تسريع وتيرة رفع أسعار الفائدة قد يكون له تأثير سلبي على. وفقًا للتوقعات، من المرجح أن يضيف الاقتصاد الأمريكي حوالي 200 ألف وظيفة فقط. كما تشير التوقعات إلى نمو الأجور بنسبة 0.4٪ خلال نفس الفترة، بالإضافة إلى استقرار البطالة عند مستوى 3.7٪ نهاية شهر ديسمبر الماضي.
إذا كانت بيانات سوق العمل الأمريكية إيجابية أو أفضل من المتوقع، حيث يضيف الاقتصاد العديد من الوظائف، وتنخفض البطالة إلى ما دون مستوى 3.7٪، فقد يرفع هذا مؤشر الدولار نحو مستوى 106 نقاط، وقد يتجه نحو مستوى 107 أو 108 نقاط، لأن هذا السيناريو سيمنح الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي مرونة أكبر فيما يتعلق بالتشديد المستمر للسياسة النقدية خلال اجتماعات البنك المقبلة في عام 2023. وهذا سيلقي بظلاله السلبية على أسعار المعدن الثمين.
بينما يتمثل السيناريو الثاني في البيانات السلبية لسوق العمل الأمريكي وأن الاقتصاد يضيف وظائف أقل من المتوقع وأن البطالة ترتفع، وبهذه الطريقة من المرجح أن ترتفع أسعار الذهب، وقد تتجاوز المكاسب اليومية المستويات. بنسبة 1٪ أو 2٪، الأمر الذي قد يدفع الذهب للأعلى نحو 1900 يومًا القادمة بسبب تأثير سوق العمل على قرارات مجلس الاحتياطي الفيدرالي. وأيضًا في هذه الحالة، سينخفض الدولار إلى ما دون مستوى 105 نقطة مرة أخرى، وقد ينخفض نحو مستوى 103 نقطة أو أقل، لأن هذا السيناريو سيجعل الاحتياطي الفيدرالي أكثر حرصًا على إبطاء رفع سعر الفائدة خلال فبراير المقبل. الاجتماع، وربما الحفاظ على أسعار الفائدة دون تغيير.