ارتفع بشكل ملحوظ خلال يوم الاثنين، بعد انخفاضه ثم استقراره في التعاملات المبكرة، وبعد انخفاض قوي في الأسعار يوم الجمعة، متأثرًا بالبطالة المفاجئة وبيانات أسعار المنتجين التي صدرت يوم الخميس.
نظرًا لأن البيانات المذكورة أعلاه حولت المشهد في الأسواق، حيث عكست الأصول المختلفة اتجاهاتها بعد لحظات من إصدارها. حيث عززت هذه البيانات التوقعات بمزيد من التشديد في.
تراجعت أسعار الذهب صباح اليوم الاثنين متأثرة بارتفاع الدولار، وبعد أن أثارت البيانات الاقتصادية الأمريكية مؤخرًا مخاوف من أن الاحتياطي الفيدرالي قد يرفع أكثر، لكن الاتجاه انعكس الآن، مع انخفاض الدولار وارتفاع الذهب.
تتوقع الأسواق المالية الآن أن يرفع مجلس الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة القياسية فوق 5 في المائة بحلول مايو، مع بلوغ المعدلات ذروتها عند 5.3 في المائة في يوليو، بعد أن أظهرت البيانات الأخيرة قلة التوظيف في سوق العمل إلى جانب ارتفاع التضخم وأسعار المستهلكين.
الذهب الادخار والاستثمار والمضاربة
كان الذهب على رأس الأصول الاستثمارية الآمنة على مدى السنوات القليلة الماضية، لأنه الأداة الأكثر أمانًا للحفاظ على الأموال وتعظيمها، سواء كان ذلك في التوفير أو الاستثمار أو حتى المضاربة.
في هذه الندوة المجانية عبر الإنترنت المقدمة من “Investing Saudi Arabia”، سنتعرف على تفاصيل مهمة حول تداول الذهب، من خلال تحليل فني وأساسي شامل يقدمه خبير التداول أ. غيث أبو الهلال.
الذهب والدولار الآن
وسجلت زيادة خلال اللحظات الحالية، لتصل إلى مستويات قريبة من 1846 دولارًا للأوقية، بنسبة 0.15٪.
كما ارتفعت العقود الآجلة للمعدن الأصفر خلال هذه اللحظات من تداول اليوم، عند مستويات قريبة من 1855 دولارًا للأوقية، بنسبة 3٪.
بينما انخفض في اللحظات الحالية إلى مستويات 103.7 نقطة بانخفاض 0.1٪.
الذهب والدولار منذ فترة
وتراجع السعر 0.2 بالمئة إلى 1837.59 دولار للأوقية.
وتراجع الأمريكي 0.1٪ إلى 1847.60 دولار.
ارتفع بنسبة 0.2٪.
الذهب .. نطاق ضيق
وقال إد مويا المحلل في منصة OANDA للتداول عبر الإنترنت “مزيد من الانخفاض للذهب، مع ذلك، يجب أن يكون محدودًا حيث يبدو أن البنوك المركزية على استعداد لزيادة ممتلكاتها من السبائك”. وأضاف “مخاطر الركود العالمي عادت، ومن المفترض أن يؤدي ذلك إلى تدفقات الملاذ الآمن على الذهب”.
لكن مويا أيضًا لم يتوقع تقدمًا كبيرًا على الفور، قائلاً “قد نكون عالقين في نطاق ضيق حتى تكون لدينا إشارات أوضح إذا استمر التضخم في التسارع هنا.”
أفادت وزارة العمل يوم الخميس أن أسعار الجملة الأمريكية (مؤشر أسعار المنتجين)، أحد العوامل الرئيسية المحددة للتضخم، ارتفعت إلى أعلى مستوى لها في سبعة أشهر في يناير.
وفقًا لأحدث الأبحاث التي أجراها دانييل غالي، كبير استراتيجيي السلع في TD Securities، يمكن أن تستمر هذه البيئة في التأثير على قطاع المعادن الثمينة.
“حتى الآن، لا يتوافق الاتجاه الصعودي الذي تشكل في أسعار المعادن الثمينة مع عدد كبير من بيانات الوظائف السهلة التي زادت من خطر عدم تمكن الاحتياطي الفيدرالي من خفض أسعار الفائدة في عام 2023. ومن المرجح أن يشهد هذا السيناريو الأسواق نعود إلى الجانب السلبي، حيث نقدر أن الاتجاه يقترب من 1750 دولارًا للأوقية خلال الأشهر القادمة “.
تصريحات فيدرالية
منذ صدور تحديث التضخم، كان مسؤولو الاحتياطي الفيدرالي يستعدون لفترة طويلة من ارتفاع أسعار الفائدة، تتخللها توقعات بالعودة إلى رفع سعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس في مارس، قائلين إن ارتفاع التضخم يجعل مبلغ 25 نقطة أساس المتفق عليه من البنك المركزي هذا الشهر في حالة حرجة.
وقالت ميشيل بومان محافظ بنك الاحتياطي الفدرالي “نحتاج إلى الاستمرار في رفع أسعار الفائدة حتى نرى المزيد من التقدم”. التضخم لا يزال مرتفعا جدا. بالنسبة لما سيحدث للاقتصاد بعد ذلك، لا يختلف تخمينك كثيرًا عن تخميني “.
وافق رئيس بنك ريتشموند الفيدرالي توماس باركين، قائلاً إن السيطرة على التضخم تتطلب المزيد من الزيادات في أسعار الفائدة. وأضاف “كم سنرى”.
جاءت تعليقات بومان وباركين في أعقاب المزيد من التحذيرات بشأن أسعار الفائدة في وقت سابق من الأسبوع من مسؤولي البنك المركزي الآخرين.
قالت لوريتا ميستر، رئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في كليفلاند، يوم الخميس إن أسعار الفائدة في الولايات المتحدة يجب أن ترتفع فوق 5٪ وتبقى هناك لفترة طويلة من أجل خفض التضخم بشكل كبير.
كما قال رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي في سانت لويس، جيمس بولارد، الذي غالبًا ما يُنظر إليه على أنه الأكثر تشددًا في البنك المركزي، يوم الخميس أنه لا يدعم خفض مقدار رفع أسعار الفائدة – وهو أمر حدث في الشهرين الماضيين – حتى أصبح التضخم تحت السيطرة بشكل أفضل.
وأضاف بولارد أنه سيدعم رفع 50 نقطة أساس في قرار سعر الفائدة المقبل لمجلس الاحتياطي الفيدرالي في 22 مارس، بعد رفع 25 نقطة أساس في 2 فبراير.
توقعات الذهب
نشرت Highwood Securities، في توقعاتها لعام 2023، أن الركود الاقتصادي في الولايات المتحدة الأمريكية هو أحد السيناريوهات التي لا يمكن تجنبها طالما أن منحنى العائد مقلوب، مع وجود فجوة هي الأكبر في 4 عقود بين عوائد سندات الخزانة لأجل 10 سنوات وسنتين.
في هذا الجو، يعتقد المحللون أن هذا سيؤدي إلى صعود وتفوق كبير على أسواق الأسهم.
وقال المحللون في تقريرهم “على الرغم من التقلبات الحالية في السوق، كان الذهب مصدر استقرار نسبي مؤخرًا ولا يزال يوفر للمستثمرين ملاذًا آمنًا في أوقات الاضطرابات”. “وبالتالي، فإننا نعتقد أن الذهب أقل خطورة مقارنة بمناطق المضاربة الأخرى في السوق.”
قالت شركة الاستثمار الكندية، التي تمتلك أكثر من 15 مليار دولار كندي من الأصول الخاضعة للإدارة، إنها تتوقع أن يبلغ متوسط أسعار الذهب في عام 2023 حوالي 1945 دولارًا للأوقية، بزيادة 2.4٪ عن تقديراتها السابقة. في الوقت نفسه، قال المحللون إنهم يرون أن متوسط الأسعار بلغ 1،975 دولارًا للأوقية في عام 2024.
من ناحية أخرى، قال خبراء في كومرتس بنك إنه من المرجح أن يرتفع سعر الفائدة الأمريكية بالقرب من مستوى 5.5٪، ومن ثم تم تخفيض التوقعات إلى 1800 دولار في منتصف العام، مقارنة بالتوقعات السابقة باستقرارها. بالقرب من مستوى 1850 دولارًا للأوقية، لكن من المرجح أن يحدث انتعاش ملحوظ في أسعار الذهب خلال النصف الثاني من العام الجاري، في ظل احتمالية حدوث ركود في الاقتصاد الأمريكي وأضراره لارتفاع مستويات الفائدة. لذلك، تم الحفاظ على التوقعات عند 1950 دولارًا للأوقية بنهاية هذا العام.