أعاد الدولار اختبار أعلى مستوياته في 20 عامًا، حيث عمّق خسائره وسط توقع تحرك مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي غدًا لمواجهة تداعيات التضخم الكارثية.
ارتفع التضخم في الولايات المتحدة إلى أعلى مستوى له منذ 40 عامًا، مما دفع الأسواق إلى إعادة تسعير الزيادة المقبلة في سعر الفائدة الفيدرالية من 50 نقطة إلى 75 نقطة، والتي ستكون أعلى زيادة في 36 عامًا.
الذهب الآن
وانعكست مكاسب الدولار على الملاذ الآمن، حيث ارتفعت تكلفة اقتناء الذهب في ظل الارتفاعات القياسية في مؤشر الدولار والعائد على السندات الأمريكية.
وتراجع الذهب بالقرب من مستويات 1809 دولارات، قبل أن يقلص خسائره الآن في حدود 10 دولارات، أو 0.5٪، إلى مستويات قريبة من 1820 دولارًا للأوقية خلال لحظات التداول هذه يوم الثلاثاء.
في أقل من يومين، خسر الذهب أكثر من 70 دولارًا، حيث انخفض سعر الأونصة من مستويات قريبة من 1890 دولارًا إلى المستويات الحالية لتداول اليوم.
انفجار الدولار والسندات
من ناحية أخرى، ارتفع الدولار ليختبر أعلى مستوياته في 20 عاما، وسط توقعات باستمرار ارتفاعه، تزامنا مع اشتعال معدلات التضخم، إلى جانب مخاوف من حدوث ركود اقتصادي.
قفزت العملة الأمريكية الرئيسية أمام سلة من العملات اليوم الثلاثاء إلى مستويات 105.26 نقطة وهي الأعلى منذ 2002 فيما هدأت وتيرة الصعود الآن لكنها ما زالت أعلى مستوياتها عند 105 نقاط.
وتزامنًا مع ارتفاع الدولار، ارتفع العائد لأجل 10 سنوات إلى أعلى مستوى في أكثر من 11 عامًا، حيث وصل إلى مستويات قريبة من 3.387٪.
توقعات قوية
ينتظر المستثمرون اجتماع السياسة النقدية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء المقبل، مع توقعات بزيادة 50 نقطة أساس في أسعار الفائدة للمرة الثانية على التوالي.
توقع المحللون في بنك باركليز (LON) رفع الاحتياطي الفيدرالي لسعر الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس للسيطرة على التضخم الذي وصل إلى أعلى مستوى له منذ 41 عامًا.
أشارت توقعات المستثمرين في الأسواق إلى وجود احتمال بأكثر من 93٪ لزيادة سعر الفائدة إلى نطاق يتراوح بين 1.50٪ إلى 1.75٪، مقارنة بالنطاق الحالي البالغ 0.75٪ و 1٪.
قام المحللون في Goldman Sachs (NYSE) و Numera Holdings بة توقعاتهم بشأن قرار السياسة النقدية هذا الأسبوع وفي نهاية يوليو إلى 75 نقطة أساس بدلاً من 50 نقطة أساس.
وتوقع بنك جيفريز في وقت سابق من هذا الشهر أن مجلس الاحتياطي الفيدرالي سوف يرفع أسعار الفائدة بنسبة 0.75٪ في اجتماع هذا الشهر، بعد تسارع التضخم أكثر من المتوقع.
100 نقطة
توقع بنك جيه بي مورجان أن يقوم مجلس الاحتياطي الفيدرالي برفع أسعار الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس في اجتماع هذا الأسبوع، بعد أن أظهر مسح توقعات الأمريكيين المتزايدة للتضخم.
قال كبير الاقتصاديين في البنك الأمريكي، مايكل فيرولي، في مذكرة إن رفع سعر الفائدة الأمريكية بمقدار 100 نقطة أساس يمثل مخاطر لا يتم استبعادها تمامًا.
نزاع
قال كبير المسؤولين الماليين في بنك أوف أمريكا إن محفظة قروض البنك لا تظهر أي علامات على ركود اقتصادي وشيك في الولايات المتحدة. وأضاف أليستير بورثويك أن هناك أسئلة حول ما سيحدث في المستقبل، وهناك ما نراه الآن، وما نراه الآن هو أن الائتمان في حالة جيدة.
قال بورثويك إن إنفاق المستهلكين في البنك قد زاد بنسبة 9٪ منذ بداية الشهر الجاري مقارنة بالعام الماضي، في حين أن أرصدة بطاقات الائتمان لا تزال دون مستويات ما قبل الوباء، مما يشير إلى أن الأمريكيين ليسوا مفرطين في الحصول على الرافعة المالية.
يتناقض هذا مع التعليقات التي أدلى بها الرئيس التنفيذي لشركة JPMorgan جيمي ديمون في وقت سابق حول إعصار اقتصادي محتمل بسبب التضخم والصراع في أوكرانيا.