شهد عالم التشفير زيادة في المشاريع الاحتيالية منذ عام 2016 عندما اكتسب السوق شهرة سائدة. تم تصميم العديد من برامج الاستثمار المشبوهة للاستفادة من الضجيج وراء الطفرة لجذب المستثمرين.
أصبحت مخططات Ponzi (الاحتيالية) سائدة في هذا القطاع بشكل أساسي بسبب الطبيعة اللامركزية لتكنولوجيا blockchain التي تمكن المحتالين من تجنب السلطات النقدية المركزية التي قد تعلق أو تجمد المعاملات المشبوهة.
تعمل الطبيعة الثابتة لأنظمة blockchain التي تجعل تحويل الأموال لا رجعة فيه أيضًا لصالح المحتالين من خلال جعل من الصعب على ضحايا Ponzi استرداد أموالهم.
قال جوني ليو، الرئيس التنفيذي لمنصة KuCoin ؛ كان القطاع أرضًا خصبة لهذه الأنواع من المخططات لسبب رئيسي واحد “الصناعة مليئة بالمستخدمين المتحمسين لاستثمار أموالهم ؛ لا يوجد تقريبًا أي تنظيم يمنع المشاريع من إخفاء نواياها الخبيثة “.
وأضاف “حتى يتم وضع لائحة مالية واضحة ومعتمدة دوليًا لصناعة العملات الرقمية ؛ ستستمر في مشاهدة صعود وسقوط مخططات بونزي “.
كيف تعمل مخططات بونزي نشأت عبارة مخطط بونزي في عشرينيات القرن الماضي عندما قام محتال يدعى تشارلز بونزي بتسويق برنامج عالي العائد للمستثمرين الذين يفترض أنهم استغلوا القسائم البريدية لتحقيق أرباح مبهرة.
وعد المستثمرون بعائدات تصل إلى 50٪ في 45 يومًا أو 100٪ فائدة في 90 يومًا. وبحسب كلمته، حصلت المجموعة الأولى من المستثمرين على العوائد المطالب بها ؛ لكن دون علمهم، فإن الأموال التي حصلوا عليها كانت في الواقع من مستثمرين لاحقين. تم تصميم الدورة لجذب مستثمرين جدد وتمكين Ponzi من سرقة أكثر من 20 مليونًا.
بينما لم يكن أول من استخدم مثل هذا المخطط لخداع الناس ؛ ومع ذلك، كان أول من استخدمها على هذا النطاق ؛ ومن هنا سميت التكنولوجيا باسمه.
باختصار، مخطط Ponzi هو برنامج استثمار مزيف يعد بمكاسب فلكية للعملاء ولكنه يستخدم الأموال التي يتم جمعها من مستثمرين جدد للدفع للمستثمرين الأوائل. وهذا يساعد المحتالين الذين يقفون وراء مثل هذه العمليات في الحفاظ على بعض مظاهر الشرعية وجذب مستثمرين جدد.
ومع ذلك، تتطلب مخططات Ponzi تدفق نقدي ثابت حتى تكون مستدامة. تنتهي الحيلة عادة عندما ينخفض عدد المجندين الجدد أو عندما يختار المستثمرون سحب أموالهم بشكل جماعي.
كيفية اكتشاف مخطط Ponzi في العملة المشفرة كان هناك ارتفاع حاد في عدد مخططات Ponzi في السنوات الأخيرة جنبًا إلى جنب مع الاتجاه الصعودي لسوق التشفير. على هذا النحو، من المهم معرفة كيفية اكتشاف مخطط Ponzi.
فيما يلي بعض الجوانب التي يجب البحث عنها عند التفكير في ما إذا كان مشروع التشفير هو مخطط Ponzi.
وعود بعوائد عالية للغاية تدعي العديد من مخططات Ponzi للعملات المشفرة أنها تكافئ المستثمرين بعوائد ضخمة مع القليل من المخاطر. لكن ؛ هذا يتناقض مع كيفية عمل الاستثمار في العالم الحقيقي. في الواقع، كل استثمار يأتي مع قدر معين من المخاطرة.
تتقلب استثمارات العملات المشفرة النموذجية وفقًا لظروف السوق السائدة ؛ لذا ينبغي النظر إلى مثل هذه الادعاءات على أنها علامة حمراء. في كثير من الحالات ؛ لا يحصل المستثمرون الذين ينضمون إلى هذه الشبكات على أي عوائد على أموالهم.
خليل الله بايج، المؤسس والرئيس التنفيذي لشركة KoinBasket – منصة تداول مؤشر التشفير ؛ أخبرنا أن الشفافية يجب أن تكون العامل الأول الذي يجب مراعاته قبل استثمار الأموال في مشروع تشفير “ما يهم حقًا هو الشفافية حول تفاصيل المشروع. يبني معظم المؤسسين أعمالهم على الأمل والتوقعات الوردية. تحقق من تراكم سجل إنجازات الفريق المؤسس مقابل الالتزام “.
كما نصح المستثمرين بالابتعاد عن المشاريع ذات الأسس الغامضة والقائمة على تأثيرات خارجية.
مشاريع الاستثمار غير المسجلة من المهم تأكيد ما إذا كانت شركة التشفير مسجلة لدى المنظمات التنظيمية مثل لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) قبل استثمار أي أموال. عادةً ما يُطلب من شركات التشفير المسجلة تقديم تفاصيل عن نماذج إيراداتها إلى السلطات التنظيمية لديها لتجنب العقوبات. على هذا النحو، من غير المرجح أن يشاركوا في مخططات Ponzi.
يجب تجنب المشاريع المسجلة في ولايات قضائية ذات لوائح تشفير متساهلة والتي لها أيضًا خصائص شبيهة بخصائص Ponzi.
تواصلت بعض الولايات القضائية، مثل الاتحاد الأوروبي ؛ بالفعل إلى لوائح التشفير المعقدة المصممة لحماية مستثمري العملات المشفرة من هذه الأنواع من عمليات الاحتيال. وفقًا لاقتراح حديث وافق عليه المجلس الأوروبي ؛ ستلتزم شركات التشفير قريبًا بقواعد Markets in Crypto Assets (MiCA) وسيُطلب منها الحصول على ترخيص للعمل في المنطقة.
سيؤدي وضع شركات التشفير تحت إدارة MiCA إلى إجبارها على الكشف عن نماذج إيراداتها ؛ سيؤدي ذلك إلى إضعاف صعود شركات التشفير التي تعتمد على مخططات شبيهة بمخططات بونزي في الكتلة.
استخدام استراتيجيات استثمار متطورة تشير مخططات بونزي عادة إلى استراتيجيات تداول معقدة كجزء من سبب قدرتها على تحقيق عوائد عالية بأقل قدر من المخاطر. غالبًا ما يكون من الصعب فهم العديد من استراتيجيات النمو المحددة الخاصة بهم ؛ لكن هذا يتم عادة عن قصد لتجنب التدقيق.
يُعد مخطط Bitconnect الذي تم الكشف عنه في عام 2016 مثالاً على مخطط Ponzi الذي استخدم هذا التكتيك لخداع المستثمرين. شجع مشغلوها المستثمرين على شراء عملات BCC وأغلقوا المنصة للسماح لبرنامج الإقراض “المتطور” بتوزيع الأموال. ادعت المنصة أنها توفر عوائد شهرية تصل إلى 120٪ سنويًا.
كان فيتاليك بوتيرين، المؤسس المشارك لـ ؛ من بين الشخصيات البارزة الأولى التي دقت ناقوس الخطر بشأن المشروع. تم إسقاط المخطط من قبل السلطات الأمريكية والبريطانية ؛ التي تم إعلانها كمخطط بونزي. أدى إغلاقها في عام 2022 إلى انخفاض سعر BCC مما أدى إلى خسائر بمليارات الدولارات.
عادة ما يتم تشغيل مخططات Ponzi عالية المستوى من المركزية على منصات مركزية. كان أحد العملات المشفرة الاحتيالية التي اعتمدت على شبكة شديدة المركزية هو مخطط الاحتيال OneCoin. المخطط الهرمي الذي استمر بين عامي 2014 و 2022 ؛ خدع المستثمرين بنحو 5 مليارات دولار. اعتمد المشروع على الخوادم الداخلية الخاصة به لتشغيل الحيلة ويفتقر إلى نظام blockchain.
بعد ذلك، لا يمكن تداول OneCoins إلا على منصة OneCoin، سوقها المحلي. يمكن استبدال الرموز بالنقد، من خلال التحويلات المالية التي يتم إجراؤها عبر التحويل البنكي.
كان لسوق OneCoin أيضًا حدود سحب يومية منعت المستثمرين من سحب جميع أموالهم مرة واحدة.
سقط المخطط في عام 2022 بعد اعتقال بعض الأعضاء الرئيسيين في العملية. لكن ؛ هناك أمر اعتقال فيدرالي معلق لمؤسس OneCoin Ruja Ignatova الذي لا يزال طليقًا.
أشار جوني ليو، الرئيس التنفيذي لشركة KuCoin للتسويق متعدد المستويات ؛ ويشير إلى أن الحمراء المشؤومة لم تتغير كثيرًا على مر السنين وأن التسويق متعدد المستويات (MLM) لا يزال في صميم العديد من مخططات بونزي “مخططات الكسب المعقدة التي تنطوي على مستويات متعددة من المستخدمين ؛ برامج الإحالة، والنسب المئوية، والمقاييس المنزلقة ؛ الحيل الأخرى كلها علامات على مخطط بونزي لإطعام الطبقات العليا باستخدام الأموال التي تضخها الطبقات الدنيا دون القيام بأي عمل فعليًا “.
التسويق متعدد المستويات هو أسلوب تسويق مثير للجدل يتطلب من المشاركين تحقيق إيرادات من خلال تسويق منتجات وخدمات معينة وتجنيد آخرين للانضمام إلى الشبكة. يتم تقاسم العمولات التي حصل عليها المجندون الجدد مع أعضاء الصف الأول.
أحد مخططات Ponzi التي تصدرت عناوين الصحف مؤخرًا للاستفادة من مخطط الهرم هذا هو GainBitcoin. كان مخطط الهرم برئاسة أميت بهاردواج سبعة مجندين أساسيين كانوا متمركزين في الهند وقارات مختلفة حول العالم. تم تكليف كل منهم بتجنيد المستثمرين في الشبكة.
يضمن النظام للمستخدمين عوائد شهرية بنسبة 10 في المائة على ودائع Bitcoin (BTC) الخاصة بهم لمدة 18 شهرًا.
يُزعم أن المخطط قد جمع ما بين 385000 و 600000 مستثمر.
تم استخدام مخططات بونزي من قبل المحتالين لأكثر من مائة عام. لكن ؛ لقد تمكنوا من الازدهار في صناعة التشفير بسبب عدم وجود لوائح مفصلة تحكم هذا القطاع.
نظرًا لأن عالم التشفير عرضة لهذه الأنواع من المخططات ؛ من المهم توخي الحذر قبل الاستثمار في أي مشروع جديد.
مصدر من هنا